Ce este stocul OTC? Tot ce trebuie să știi

Când oamenii se gândesc să cumpere și să vândă stocuri, deseori își imaginează schimburi mari precum New York Bursa de Valori (NYSE) sau NASDAQ. Cu toate acestea, nu toate stocurile comercializează pe aceste platforme majore. Unele companii, în special cele mai mici sau internaționale, comercializează „Over The Counter” (OTC). Dacă vă întrebați care este stocul OTC și dacă ar trebui să investiți în el, acest ghid va explica totul în termeni simpli și clare.

Înțelegerea stocurilor OTC

Stocurile OTC sunt titluri care sunt tranzacționate printr -o rețea descentralizată, mai degrabă decât printr -un schimb centralizat. Aceasta înseamnă că, în loc să cumpărați și să vindeți printr -o bursă, tranzacțiile apar direct între brokeri sau dealeri.

Aceste stocuri sunt adesea listate pe servicii precum platforma Grupului OTC Markets , care clasifică stocurile în diferite niveluri bazate pe niveluri de dezvăluire și riscuri. Unele companii celebre au început odată pe piețele OTC înainte de a se muta la schimburi mai mari după ce au crescut ca mărime și reputație.

Cum funcționează tranzacționarea OTC

În tranzacționarea OTC, nu există o locație fizică sau o piață centralizată. Tranzacțiile sunt finalizate electronic prin intermediul rețelelor de broker-dealer. Deoarece stocurile OTC sunt adesea emise de companii mai mici, acestea tind să aibă volume de tranzacționare mai mici și o lichiditate mai mică a pieței în comparație cu stocurile listate la schimb.

Investitorii folosesc de obicei un birou OTC , specializat în tranzacții fără vânzare. De exemplu, un serviciu precum www.in1.io oferă soluții profesionale de tranzacționare OTC care permit cumpărarea și vânzarea privată și eficientă a activelor în afara schimburilor tradiționale.

Această metodă poate fi utilă în special pentru achiziționarea unor sume mari de acțiuni, fără a avea un impact semnificativ asupra prețului pieței - o strategie angajată adesea de investitorii instituționali.

Tipuri de valori mobiliare OTC

Piețele OTC includ o gamă largă de valori mobiliare, cum ar fi:

• Stocuri : în special companii cu capacități mici care nu sunt listate pe schimburi majore.

• Obligațiuni : Unele obligațiuni guvernamentale și corporative sunt tranzacționate OTC.

• Derivate : instrumente precum opțiuni, înainte și swap -uri.

• Monede străine : Piețele Forex sunt în mare parte OTC.

• Criptomonede : tranzacțiile cu cripto-volum cu volum mare se întâmplă adesea OTC pentru a evita să deplaseze prea mult prețurile la schimburile publice.

Tiers de piață OTC

Grupul OTC Markets clasifică stocurile în trei niveluri principale:

1. OTCQX Cea mai bună piață : pentru companii consacrate și de renume. Firmele trebuie să îndeplinească standarde financiare ridicate și să fie supuse auditurilor regulate.

2. Piața de risc OTCQB : pentru companii în stadiu incipient și în curs de dezvoltare. Firmele trebuie să raporteze la SEC sau la un autoritate de reglementare bancară din SUA.

3. Pink Open Market : cunoscută și sub numele de „Pink Sheets”, acesta este cel mai speculativ nivel, cu cerințe minime de raportare. Aceste stocuri pot fi riscante.

Înțelegerea nivelului de piață al unui stoc OTC este crucială înainte de a investi, deoarece influențează puternic riscul implicat.

De ce companiile aleg piețele OTC

Mai multe motive determină companiile să aleagă ruta OTC:

• Eficiența costurilor : Listarea pe NYSE sau NASDAQ poate fi costisitoare din cauza taxelor de listare și a costurilor de conformitate.

  

• Regulament mai simplu : companiile OTC se confruntă cu mai puține cerințe de dezvăluire și guvernare.

• Etapa de creștere timpurie : Multe startup -uri și companii străine folosesc înregistrări OTC pentru a avea acces la investitorii americani fără sarcinile unui schimb major.

Cu toate acestea, companiile care tranzacționează OTC s -ar putea confrunta, de asemenea, cu provocări precum vizibilitate mai mică, încredere redusă a investitorilor și mai puțin acces la capital.

Beneficiile tranzacționării stocurilor OTC

Investiția în stocuri OTC oferă mai multe avantaje potențiale:

• Acces la companii cu capacități mici și emergente : Investitorii pot găsi afaceri promițătoare înainte de a ajunge pe piețele mainstream.

• Diversificare : stocurile OTC oferă expunere la piețele și industriile de nișă.

• Potențial pentru randamente ridicate : cu un risc mai mare vine potențialul de recompense semnificative.

Cu toate acestea, este esențial să abordăm investițiile OTC cu prudență, cercetări minuțioase și o înțelegere a riscurilor inerente.

Riscuri de a investi în stocuri OTC

În timp ce stocurile OTC pot oferi oportunități unice, ele prezintă și riscuri notabile:

• Lichiditate mai mică : poate fi greu de cumpărat sau de a vinde acțiuni rapid, fără a afecta prețul.

• Informații limitate : Companiile OTC nu pot furniza situații financiare detaliate sau auditate.

• Volatilitate mai mare : prețurile se pot balansa în mod sălbatic datorită volumelor de tranzacționare mai mici și a producătorilor de piață limitați.

• Un risc mai mare de fraudă : Piața OTC a fost istoric acasă la escrocherii și scheme „Pump and Dump”.

Diligența corespunzătoare este esențială atunci când investiți în orice securitate OTC.

Sfaturi cheie pentru tranzacționarea stocurilor OTC

Dacă sunteți interesat să explorați piața OTC, iată câteva sfaturi cruciale:

1. Cercetare minuțioasă : Căutați companii care raportează în mod regulat financiar și au modele de afaceri transparente.

2. Înțelegeți nivelul pieței : stocurile OTCQX oferă, în general, mai multă siguranță decât listările de foi roz.

3. Începeți mic : începeți cu investiții modeste pentru a minimiza riscul în timp ce învățați piața.

4. Utilizați birouri OTC de renume : Serviciile de tranzacționare OTC fiabile pot oferi tranzacții mai sigure și profesionale.

5. Atenție la hype : evitați „sfaturi fierbinți” și concentrați -vă pe companii cu valoare reală.

Cum se cumpără stocuri OTC

Achiziționarea stocurilor OTC este relativ simplă:

1. Deschideți un cont de brokeraj : Asigurați -vă că brokerajul oferă tranzacții OTC.

2. Finalizează -ți contul : Depuneți bani pe care intenționați să le investiți.

3. Găsiți -vă stocul : cercetați și localizați simbolul ticker al stocului pe care îl doriți.

4. Plasați o comandă : stocurile OTC necesită adesea o „comandă limită” în loc de o „comandă de piață” pentru a controla alunecarea prețurilor.

5. Monitorizați -vă investiția : Având în vedere volatilitatea pieței, păstrarea atentă a portofoliului dvs. este înțelept.

Unii investitori preferă, de asemenea, să lucreze direct prin intermediul birourilor OTC pentru oferte mai mari sau private pentru a minimiza impactul pe piață și pentru a asigura prețuri mai bune de execuție.

Gânduri finale

Stocurile OTC deschid o lume de oportunități pentru investitori dispuși să accepte un nivel mai mare de risc în schimbul recompenselor potențiale mari. Cu toate acestea, nu sunt pentru toată lumea. Cercetările minuțioase, selecția atentă și lucrul cu brokeri sau birouri de încredere sunt pași esențiali pentru succesul pe piața OTC.

Fie că sunteți în căutarea expunerii timpurii la o pornire promițătoare sau diversificarea portofoliului dvs. de investiții, înțelegerea modului în care funcționează tranzacționarea OTC este crucială.

Amintiți -vă întotdeauna: cu o oportunitate mai mare de multe ori are un risc mai mare. Rămâneți informați, rămâneți prudent și investiți cu înțelepciune.