Top 10 des plates-formes de mise en vedette Defi en 2025

Top 10 des plates-formes de mise en veille Defi en 2025 qui alimentent l'avenir de la finance cryptographique

Dans les premières années de la finance décentralisée (DEFI), la jalonnement était comme gagner des intérêts sur un compte d'épargne dans le monde de la crypto-monnaie: vous verrouillez vos jetons, attendriez patiemment et recevriez des récompenses. C'était simple, fiable et facile.

Cependant, les choses ont changé maintenant. Le jalonnement a évolué en une composante cruciale d'un écosystème à enjeux élevés et à évolution rapide. Il joue un rôle essentiel dans la sécurisation des blockchains, la fourniture de liquidités pour divers protocoles, et la superposition et la monétisation de risques financiers de plus en plus sur le Web décentralisé. De la vaste économie de réapprovisionnement d'Ethereum aux réseaux de validateurs de Solana à Solana, et même les entreprises inattendues de Bitcoin dans des mécanismes de jalonnement, le paysage de jalonnement est actuellement en transition et intensément compétitif.

Jetons un coup d'œil à dix plates-formes clés de mise en veille de Defi en 2025, allant des leaders du marché aux perturbateurs émergents.

La frontière de rendement: qui dirige, qui innove, et qui est surveillé de près

Ces dix protocoles ne contiennent pas seulement des milliards de dollars en valeur totale verrouillés (TVL), ils redéfinissent le livre de jeu sur la façon dont le capital gagne, coule et protège.

Lido finance - l'OG qui continue de donner

Malgré les défis réglementaires et la concurrence en cours, Lido reste le principal protocole de mise en place liquide, avec plus de 30 milliards de dollars d'actifs jalonnés. Son jeton Steth est largement utilisé, servant de garantie sur des plates-formes comme Aave et dans les positions des fournisseurs de liquidités sur la courbe, ce qui contribue à sa force soutenue. Avec des efforts continus pour décentraliser davantage son ensemble de validateurs, Lido maintient non seulement sa pertinence, mais s'adapte également intelligemment au paysage évolutif.

Eigenlayer - l'ascendant implacable de la réapprovisionnement

Aucun autre protocole n'a perturbé l'Ethereum jalonner la tradition autant que la gaieté. Un TVL de plus de 15 milliards de dollars a ouvert une nouvelle primitive: le réinstallation. En permettant aux utilisateurs de réutiliser l'ETH marqué (ou ses substituts) pour collatéraliser les offres tierces, Eigenlayer redéfinit la sécurité en tant que classe d'actifs. L'inconvénient est réel, les pénalités de réduction peuvent aggraver, mais l'innovation ne peut être refusée.

Aave - Au-delà des prêts, c'est un agrégateur de rendement

Le pouvoir secret d'Aave est l'intégration. Prendre des actifs marqués tels que Steth et Reth en tant que garantie crée un cycle générateur de rendement. Empruntez contre vos jetons générateurs de rendement, redéploitez, répétez. TVL a plus de 17 milliards de dollars maintenant. Alors qu'il se prépare à introduire son gho natif de stablecoin et à approfondir le support Multichain, Aave est plus indispensable que jamais.

Pendle Finance - où le rendement devient le marché

Pendle prend le rendement et le tranche en instruments négociables. Les utilisateurs peuvent spéculer sur le rendement futur via des jetons de rendement (YTS) ou verrouiller les taux fixes avec des jetons principaux (pts). C'est la réponse de Defi aux liaisons et un puissant outil de couverture sur les marchés volatils. TVL traversant 5 milliards de dollars et APYS dépassant parfois 25%, Pendle est un terrain de jeu stratège.

Ethena - un dollar qui vous paie

Les stablecoins ne reviennent généralement pas beaucoup, à l'exception de l'USDE. Une stratégie de dérivés d'ETH neutre de Delta garantit le dollar synthétique d'EtHena et a retourné de 15 à 25%. La structure peut courtiser la controverse, en particulier sur les fronts de la durabilité et du risque, mais Ethena a démontré qu'il y avait un espace pour l'expérimentation entre les stablecoins et la jaltitude.

Jito - Solana Sweet Sweet Spot

Les vitesses de cloques de Solana et les frais minimaux le rendent parfait pour les jeux à haute fréquence, et Jito en capitalise. Récompenser les utilisateurs avec le MEV et fournir un jalonnement liquide à travers le jitosol épouse un rendement avec efficacité. TVL dépasse désormais 2 milliards de dollars. Jito est le go-to pour Solana-Native Stakers.

Babylon - Moment de défi de Bitcoin

Après avoir été radié comme `` non programmable '', Bitcoin est désormais enrichi par Babylon, un protocole qui permet aux porte-BTC de verrouiller les chaînes POS sans envelopper leurs actifs. Avec près de 5 milliards de dollars en TVL, Babylon obtient silencieusement la tendance «BTCFI». La méthode est en procès, mais la faim augmente.

Rocket Pool - Eth jalonnement pour les gens

L'attrait de Rocket Pool réside dans sa philosophie d'un examen décentralisé et à faible seuil. Les validateurs ne nécessitent que 8 ETH pour se joindre, contrairement à la barrière 32 d'Eth d'Ethereum. Associé à son jeton RETH et à son rendement stable de 3 à 5%, il fait signe des stakers en solo et des idéologues de décentralisation. C'est lent et régulier, et c'est sa force.

Finance de la courbe - l'ancien fiable de rendement

La courbe n'est pas glamour, mais elle est toujours l'épin d'emballage de la liquidité des stablescoin. Ses incitations et partenariats VECRV avec convex permettent l'empilement des rendements dans les LSD et les stablecoins. En tant que surface de jalonnement ou en tant que plomberie de rendement, la fonction de Curve dans Defi est toujours indispensable.

Pancakeswap - Généraire de la vente au détail de BSC

Sur la chaîne intelligente Binance, Pancakeswap propose toujours des alternatives de stimulation haute, généralement de 10 à 20%, avec une interface conviviale pour les débutants. L'inflation des jetons reste problématique, mais son effet de réseau est difficile à ignorer avec des dizaines de millions d'utilisateurs en Asie et en Amérique latine.

Pourquoi cela compte: la jalonnement n'est pas passive, c'est politique

Entraîner maintenant, ce n'est pas seulement une question de rendements passifs. Il s'agit de savoir qui détient le pouvoir des écosystèmes cryptographiques. Les chefs de gamme sont des créateurs de richesses, des fournisseurs d'infrastructures, des couches de sécurité et des ancres de liquidité.

L'émergence de techniques de réapprovisionnement et de synthèse indique un avenir plus sophistiqué mais peut-être plus efficace lorsque le capital ne gagne pas simplement seul mais profite à la durabilité de l'écosystème. Eigenlayer et Babylone sont à l'avant-garde de la redéfinition de ce que signifie la «confiance». La popularité des LSD et des agrégateurs de jalonnement indique que les utilisateurs s'attendent à des liquidités, même pour leurs fonds «verrouillés».

Conclusion

Ces progrès comportent des risques. Les exploits de contrats complexes et la sur-composibilité peuvent menacer de démanteler les systèmes de l'intérieur. Dans la poursuite de High Apy, de nombreux investisseurs négligent à quel point ces protocoles sont interconnectés et à quel point la contagion peut se propager rapidement.

Pour les utilisateurs institutionnels et quotidiens, le jalonnement en 2025 n'est pas une proposition «réglez-le et oubliez-le». C'est stratégique, complexe et de plus en plus politique parce que celui qui détient la participation a tendance à avoir le réseau.

Les principales plates-formes d'allumage ne sont pas simplement à l'avant-garde du rendement. Ils sont à l'avant-garde de la prochaine génération de finances décentralisées.