Razones para invertir en acciones de dividendos más altas

Las empresas de compra con altos dividendos han sido durante mucho tiempo una táctica de pilar para muchos inversores prósperos. Las acciones de dividendos acumulan consistentemente valor a través de pagos consistentes combinados con valores de mercado constantes que contrasta con acciones de crecimiento que generan cambios frecuentes en el mercado dramático. Un inversor que desea combinar la generación de ingresos con un crecimiento a largo plazo debería considerar estos activos porque sirven como un componente vital para lograr el saldo de cartera de inversiones. La construcción de su plan de inversión requiere que considere seriamentelas acciones de dividendos más altasa través de estos ocho puntos convincentes.

• Tabla de contenido

  Palanca

  Flujo de ingresos confiable

Independientemente de los cambios en el mercado, los inversores pueden confiar en un flujo de ingresos estable de las acciones de alta dividendos. Para la mayoría de las empresas, este flujo constante de ingresos viene cada tres meses, lo que le brinda una base financiera sólida. Este ingreso estable podría ayudar a las personas mayores a mantener sus estándares de estilo de vida preferidos al complementar los pagos de la Seguridad Social o las Pensiones. Los profesionales que trabajan pueden utilizar estos dividendos para pagar los costos mensuales o reinvertirlos para acelerar el crecimiento de la cartera. Esta previsibilidad de ingresos es especialmente útil en los tiempos económicos difíciles, proporcionando seguridad financiera cuando otros rendimientos de inversión pueden caer. Es imposible sobreestimar la comodidad que proviene de saber cuándo y sobre cuánto obtendrá.

• Protección contra la inflación

Un amortiguador natural contra el impacto de devaluación de la inflación en el poder adquisitivo es proporcionado por acciones de alta dividendos. Los bonos y otras inversiones de ingresos fijos generalmente producen rendimientos estáticos, mientras que las empresas de dividendos de buena reputación con frecuencia aumentan sus distribuciones cada año, ayudando a los inversores a mantener y tal vez aumentar su nivel de vida a medida que aumentan los precios. Numerosos pagadores de dividendos conocidos tienen un historial de aumento de los pagos a tasas superiores a la inflación, lo que genera un flujo de ingresos real creciente. En tiempos de alta inflación, cuando las inversiones convencionales de ingresos fijos podrían generar rendimientos reales negativos, este rasgo se vuelve aún más crucial. Incluso en los tiempos inflacionarios, las empresas que tienen poder de fijación de precios en sus sectores pueden transmitir precios al aumento de los consumidores, preservar los márgenes de ganancias y fomentar un mayor crecimiento de dividendos.

• Menor volatilidad

Las acciones de alto rendimiento de dividendos crean un efecto estabilizador en los movimientos de precios en comparación con las opciones de acciones sin dividendos o con pagos mínimos. El flujo de pago constante actúa como una salvaguardia en los mercados en declive que estabiliza tanto el rendimiento total como el valor general. Cuando las condiciones del mercado se vuelven difíciles, las carteras con altos dividendos requieren menos atención porque exhiben movimientos de precios más bajos. Los inversores institucionales eligen a los pagadores de dividendos para recibir rendimientos consistentes, mientras que la fuerte demanda de estos inversores reduce aún más las fluctuaciones de precios. El requisito de pagos de dividendos constantes depende de flujos de efectivo fuertes combinados con acciones financieras controladas que desalientan a los gerentes de tomar compromisos riesgosos. Dichas inversiones consistentes proporcionan ventajas superiores a los inversores con reestructuración de riesgos o con límites del tiempo en comparación con las inversiones arriesgadas orientadas al crecimiento.

• Poder compuesto

El compuesto, una de las fuerzas más potentes en la inversión, se libera cuando se reinvierten los dividendos. Los dividendos aceleran el ciclo de crecimiento de la riqueza comprando más acciones, lo que a su vez produce dividendos propios. En comparación con los métodos que solo se concentran en la apreciación de los precios, este impacto compuesto tiene el potencial de mejorar significativamente los rendimientos generales durante largos períodos de tiempo. De acuerdo con las estadísticas históricas del mercado histórico, se puede atribuir una cantidad significativa de ganancias del mercado de valores a largo plazo a los dividendos reinvertidos. A través de este proceso, incluso pequeños depósitos iniciales pueden crecer dramáticamente, especialmente cuando se trabaja con empresas que constantemente aumentan sus dividendos. El promedio de costo en dólares también se implementa naturalmente por la disciplina de reinversión de dividendos, que compra más acciones a precios más bajos y menos en las más altas.

• Indicadores de negocios de calidad

Las empresas con sólidas bases de negocios tienden a pagar dividendos grandes y crecientes. La rentabilidad constante, la producción sólida de flujo de efectivo y la gestión cuidadosa del balance general son necesarios para poder pagar de manera rutinaria sumas de dinero considerables a los accionistas. Con ventajas competitivas bien establecidas que salvaguardan su participación en el mercado, estas empresas que pagan dividendos con frecuencia ocupan las principales posiciones en sus respectivas industrias. En general, los equipos de gestión que se dedican a los programas de dividendos demuestran disciplina fiscal y opiniones amigables para los accionistas. Dado que las reducciones de dividendos generalmente resultan en graves sanciones en el mercado, el dividendo en sí es un indicador potente de que el liderazgo de la compañía anticipa la rentabilidad sostenida. Los inversores a largo plazo ganan del útil mecanismo de gobernanza producido por esta alineación de intereses entre la gerencia y los accionistas.

• Características defensivas

Las acciones de alta dividendos tienden a mantener su valor en situaciones de caída económica y desafíos del mercado. Las empresas que operan en sectores de servicios públicos junto con la atención médica y las grapas de consumo tienen una demanda inelástica estable que les permite seguir distribuyendo dividendos durante los períodos de recesión. La naturaleza rentable de estas empresas persiste a través de las dificultades económicas porque operan bienes y servicios esenciales en cada entorno de mercado. La volatilidad del precio de las acciones tiende a crear fluctuaciones a corto plazo, pero los ingresos de dividendos salientes permiten a los inversores ver los rendimientos para que puedan pasar por alto los movimientos de precios temporales. Las empresas demuestran una flexibilidad financiera superior a través de sus niveles de deuda más bajos y reservas de efectivo sustanciales cuando se enfrentan a las incertidumbres económicas en comparación con sus homólogos competidores que se centran principalmente en el crecimiento. Cuando las circunstancias del mercado están tarde en el ciclo, esta postura defensiva se vuelve muy ventajosa.

• Ventajas fiscales

En comparación con otras formas de ingresos, los ingresos por dividendos con frecuencia disfrutan de un tratamiento fiscal ventajoso, lo que mejora las ganancias después de impuestos de los inversores. Los inversores de altos ingresos ahora se benefician enormemente de los dividendos calificados, ya que están sujetos a tasas impositivas más bajas que el ingreso ordinario. A través del aplazamiento fiscal o la exención de impuestos, una variedad de tipos de cuentas, incluidas las cuentas de jubilación, pueden maximizar aún más la eficiencia fiscal de los métodos de dividendos. Según los estándares actuales, los ingresos de dividendos calificados pueden estar sujetos a poco o ninguna impuestos federales para los inversores en niveles impositivos más bajos. En comparación con las inversiones que producen ingresos regulares, estos beneficios fiscales pueden tener una influencia sustancial en el rendimiento a largo plazo. Durante largos períodos de inversión, el efecto compuesto de este ahorro de impuestos se vuelve más significativo, lo que resulta en variaciones significativas en la riqueza terminal.

• Diversificación de cartera

En un plan de inversión más integral, las acciones de alta dividendos ofrecen importantes ventajas de diversificación. Estos activos reducen la volatilidad de la cartera general sin comprometer necesariamente ganancias, ya que con frecuencia exhiben características de rendimiento distintas de las acciones de crecimiento, bonos o inversiones alternativas. Las acciones de dividendos a menudo ofrecen estabilidad e ingresos estables en momentos en que las inversiones en crecimiento están luchando. A diferencia de la tecnología, el consumidor discrecional o las empresas industriales, los sectores defensivos que históricamente han ofrecido mayores rendimientos reaccionan de manera diferente a los ciclos económicos. A nivel de cartera, este patrón de rendimiento complementario mejora los rendimientos ajustados al riesgo.

Conclusión

Las acciones de alta dividendos son atractivas por razones más que solo rendimiento. Estas inversiones proporcionan una fuerte combinación de potencial de crecimiento, ingresos actuales y características de control de riesgos que cumplen con una variedad de objetivos financieros. Los beneficios a largo plazo de los pagadores de dividendos de alta calidad los hacen merecer la inclusión en la mayoría de las carteras a largo plazo, incluso si no es apropiado ningún plan de inversión para cada circunstancia. Los inversores pueden disfrutar de la comodidad de los pagos de dividendos consistentes al tiempo que aumentan gradualmente su riqueza al concentrarse en las empresas con planes de negocios competitivos, pagos sostenibles y condiciones financieras sólidas.